香港證監(jiān)會(huì)近日在官網(wǎng)發(fā)布了對(duì)招商證券(香港)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“招商證券香港”)的兩起處罰。招商證券香港是招商證券(600999.SH)旗下全資子公司。

其中一起處罰發(fā)布于5月27日，招商證券香港在擔(dān)任中國(guó)金屬再生資源(控股)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“中國(guó)金屬”)上市申請(qǐng)的聯(lián)席保薦人時(shí)沒(méi)有履行應(yīng)盡的盡職審查責(zé)任被香港證監(jiān)會(huì)譴責(zé)及罰款2700萬(wàn)元。

另一起處罰發(fā)布于5月30日，招商證券香港在2011年10月1日至2014年9月30日期間，違規(guī)將68000元至3.08億元的資金由客戶信托帳戶轉(zhuǎn)出，被香港證監(jiān)會(huì)譴責(zé)及罰款500萬(wàn)元。

因保薦人缺失被香港證監(jiān)會(huì)譴責(zé)及罰款2700萬(wàn)元

5月27日官網(wǎng)消息顯示，證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱“香港證監(jiān)會(huì)”)對(duì)招商證券香港作出譴責(zé)，并處以罰款2700萬(wàn)元，原因是其在擔(dān)任中國(guó)金屬上市申請(qǐng)的聯(lián)席保薦人時(shí)沒(méi)有履行其應(yīng)盡的責(zé)任。

香港證監(jiān)會(huì)是繼早前因另一位聯(lián)席保薦人──UBS AG及UBS Securities Hong Kong Limited(統(tǒng)稱為UBS)──在中國(guó)金屬及另外兩家公司的上市申請(qǐng)中犯有缺失而對(duì)其作出處分后采取是次紀(jì)律行動(dòng)。

香港證監(jiān)會(huì)的調(diào)查發(fā)現(xiàn)，招商證券香港及UBS各自在上市過(guò)程中沒(méi)有履行聯(lián)席保薦人應(yīng)盡的盡職審查責(zé)任，以處理有關(guān)中國(guó)金屬及其客戶的多項(xiàng)不尋常的事實(shí)及跡象。

招商證券香港對(duì)已撤銷注冊(cè)的客戶的盡職審查不足。在中國(guó)金屬于2008年6月2日首次提交上市申請(qǐng)前，UBS發(fā)現(xiàn)中國(guó)金屬其中一名最大的內(nèi)地客戶A公司雖然已于2007年3月被撤銷注冊(cè)，但卻繼續(xù)與中國(guó)金屬或其附屬公司簽訂銷售合約。

盡管在盡職審查中出現(xiàn)了預(yù)警跡象，但UBS卻接受了中國(guó)金屬的解釋，即B公司與A公司由同一實(shí)益擁有人擁有，而B公司自A公司被撤銷注冊(cè)后一直以A公司的名義與中國(guó)金屬簽訂合約，故B公司最終在提交予香港聯(lián)合交易所(聯(lián)交所)的文件以及中國(guó)金屬日期為2009年6月10日的招股章程內(nèi)均被描述為中國(guó)金屬的其中一名最大客戶。

盡管招商證券香港是在或大約在2008年11月才成為中國(guó)金屬的聯(lián)席保薦人，并且在2008年11月之前并無(wú)參與就此問(wèn)題所進(jìn)行的盡職審查，但招商證券香港負(fù)有進(jìn)行盡職審查的獨(dú)立責(zé)任，以便能徹底掌握和了解中國(guó)金屬的情況，并使其本身信納招股章程內(nèi)所披露的資料。

香港證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，假如招商證券香港以專業(yè)的懷疑態(tài)度審閱UBS及其他專業(yè)人士提供的盡職審查文件，便會(huì)發(fā)現(xiàn)在哪個(gè)或哪些公司在關(guān)鍵時(shí)間與中國(guó)金屬簽訂了合約一事上，存在相互矛盾的問(wèn)題，而這些問(wèn)題均就中國(guó)金屬與A公司及/或B公司之間的交易的真實(shí)性，引起多個(gè)預(yù)警跡象。香港證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，有關(guān)證據(jù)顯示招商證券香港并無(wú)采取任何步驟，以就此問(wèn)題進(jìn)行跟進(jìn)盡職審查。

招商證券香港對(duì)中國(guó)金屬的供應(yīng)商及客戶的盡職審查不足。UBS曾與中國(guó)金屬所有供應(yīng)商進(jìn)行電話訪談，而在第二次提交中國(guó)金屬的上市申請(qǐng)前，招商證券香港亦與兩名供應(yīng)商進(jìn)行了電話訪談，但沒(méi)有證據(jù)顯示它們?cè)藢?shí)受訪供應(yīng)商代表的電話號(hào)碼及/或身分。

UBS及招商證券香港曾以面對(duì)面的形式與部分中國(guó)金屬客戶進(jìn)行訪談，其余則透過(guò)電話進(jìn)行。香港證監(jiān)會(huì)的調(diào)查發(fā)現(xiàn)：有關(guān)訪談紀(jì)錄一概沒(méi)有顯示該等面對(duì)面訪談在何處進(jìn)行，以及UBS及/或招商證券香港有否采取任何步驟，核實(shí)進(jìn)行訪談的處所是否相關(guān)客戶的處所;同時(shí)亦沒(méi)有證據(jù)顯示，UBS及/或招商證券香港有采取任何步驟，核實(shí)任何受訪客戶代表的身分，以使它們信納受訪者具有適當(dāng)?shù)臋?quán)限接受訪談。

因錯(cuò)誤處理客戶款項(xiàng)被香港證監(jiān)會(huì)譴責(zé)及罰款500萬(wàn)元

5月30日官網(wǎng)消息顯示，香港證監(jiān)會(huì)因招商證券香港與錯(cuò)誤處理客戶款項(xiàng)有關(guān)的監(jiān)管違規(guī)事項(xiàng)及內(nèi)部監(jiān)控缺失，對(duì)其作出譴責(zé)及罰款500萬(wàn)元。

香港證監(jiān)會(huì)發(fā)現(xiàn)，在2011年10月1日至2014年9月30日期間，招商證券香港曾經(jīng)約800次為了《證券及期貨(客戶款項(xiàng))規(guī)則》(《客戶款項(xiàng)規(guī)則》)明確容許的目的以外的目的，將介乎68000元至3.08億元的資金由客戶信托帳戶轉(zhuǎn)出。

招商證券香港亦沒(méi)有聘用適當(dāng)?shù)穆殕T來(lái)進(jìn)行其業(yè)務(wù)，也沒(méi)有設(shè)立妥善的內(nèi)部監(jiān)控措施和程序以確保遵從《客戶款項(xiàng)規(guī)則》及保障客戶資產(chǎn)。

由于穩(wěn)妥保管客戶資產(chǎn)是持牌法團(tuán)的基本責(zé)任，故即使客戶資金其后在同日便被轉(zhuǎn)回客戶信讬帳戶，任何違反這項(xiàng)責(zé)任的行為仍是不能姑息的。招商證券香港采取有關(guān)做法超過(guò)三年，顯然違反了這項(xiàng)基本責(zé)任，及沒(méi)有遵從《客戶款項(xiàng)規(guī)則》和《操守準(zhǔn)則》。

關(guān)鍵詞： 招商證券 遭罰